3 sektory, w których warto zrobić zakupy przed sezonem wyników za II kwartał
Investing.com | 06.07.2022 13:42
- W przyszłym tygodniu startuje sezon wyników za II kwartał, który będzie ważnym testem dla rynków;
- Oczekuje się, że S&P 500 odnotuje wzrost sprzedaży w II kwartale o 10,1% i wzrost zysków na poziomie 4,1%;
- Należy rozważyć zakup udziałów w sektorach energetycznym, przemysłowym i materiałowym.
- Prognozowany wzrost EPS w drugim kwartale: +217,0% r/r
- Prognozowany wzrost przychodów w II kwartale: +44,9% r/r
- Prognozowany wzrost EPS w drugim kwartale: +27,1% r/r
- Prognozowany wzrost przychodów w II kwartale: +12,5% r/r
- Prognozowany wzrost EPS w drugim kwartale: +13,5% r/r
- Prognozowany wzrost przychodów w II kwartale: +16,2% r/r
Rozpoczyna się bardzo oczekiwany sezon publikacji wyników za drugi kwartał, a inwestorzy przygotowują się na najgorszy zestaw danych od dwóch lat. Oczekuje się, że potężna kombinacja trudności makroekonomicznych, w tym wyższych kosztów, zakłócenia łańcucha dostaw, niedobory siły roboczej i konflikt militarny w Ukrainie, odbiją się na wynikach.
FactSet prognozuje wzrost EPS w ujęciu rok do roku (r/r), o 4,1%, co w przypadku potwierdzenia, oznaczałoby najwolniejszy wzrost r/r od IV kwartału 2020 r.
Amerykańskie banki rozpoczynają bonanzę wyników w czwartek 14 lipca, od sprawozdania (NYSE:JPM) i Morgan Stanley (NYSE:MS). Na poziomie sektorowym przewiduje się, że sześć z jedenastu sektorów odnotuje wzrost zysków r/r na czele z energią, przemysłem i materiałami.
Oczekuje się, że pięć sektorów odnotuje spadek zysków r/r na czele z finansami, usługami publicznymi oraz towarami wyższego rzędu.
h3 Oczekiwania wobec EPS sektora/h3Oczekiwania dotyczące przychodów są nieco bardziej obiecujące, a wzrost sprzedaży ma osiągnąć 10,1% r/r, co oznaczałoby szósty kwartał z rzędu wzrostu przychodów powyżej 10%.
Oczekuje się, że wszystkie jedenaście sektorów odnotuje wzrost przychodów r/r. Przewiduje się nawet, że pięć sektorów odnotuje dwucyfrowy wzrost sprzedaży na czele z energią i materiałami.
Pobierz aplikację
Pomimo narastających obaw, że plan Rezerwy Federalnej w postaci agresywnych podwyżek stóp w celu pokonania najwyższej inflacji od dziesięcioleci spowoduje recesję, zwracamy uwagę na trzy sektory, których wyniki finansowe mają wykazać znaczną poprawę w obecnych warunkach rynkowych.
h3 Energia: szybujące ceny ropy i gazu wzmocnią wyniki/h3Oczekuje się, że sektor energetyczny odnotuje największy wzrost zysków r/r ze wszystkich jedenastu sektorów. Według FactSet, EPS wzrośnie, aż o 217% w drugim kwartale.
Przy wyższych cenach ropy i gazu ziemnego korzystnych dla sektora - średnia cena ropy WTI w II kwartale 2022 r. wyniosła 108,52 dol., tj. droższa o 64%, niż rok wcześniej - przewiduje się również najwyższy wzrost przychodów r/r spośród wszystkich jedenastu sektorów, na poziomie 44,9%.
Oczekuje się, że ExxonMobil (NYSE:XOM) i Chevron (NYSE:CVX) w największym stopniu przyczynią się do wzrostu zysków w sektorze, przy czym prognozuje się, że ci dwaj giganci energetyczni zgłoszą trzycyfrowe wzrosty zysku i dwucyfrowe wzrosty sprzedaży.
Dwie inne godne uwagi firmy, które prawdopodobnie odnotują znaczną poprawę wyników w drugim kwartale to Valero Energy (NYSE:VLO), która według prognoz zaksięguje EPS na poziomie 6,48 dol. co oznaczałoby wzrost o 1,250% r/r oraz Marathon Petroleum (NYSE:MPC), której EPS ma wzrosnąć 747% r/r.
Według InvestingPro+ Energy Stock Screener , inne marki, które mogą cieszyć się solidnym zyskiem i wzrostem sprzedaży w drugim kwartale to Occidental Petroleum (NYSE:OXY), Hess (NYSE:HES), Cheniere Energy (NYSE:LNG), Phillips 66 (NYSE:PSX) oraz Pioneer Natural Resources (NYSE:PXD).
Źródło: InvestingPro
Fundusz Energy Select Sector SPDR (NYSE:XLE), który śledzi ważony kapitalizacją rynkową indeks amerykańskich spółek energetycznych na S&P 500, wzrósł o 25,6% od początku roku, co czyni go najlepiej prosperującym sektorem 2022 r. z dużym zapasem. Dla porównania S&P 500, w tym samym okresie zaliczył spadek o 19,6%.
Dziesięć największych udziałów XLE obejmuje takie marki, jak: Exxon, Chevron, ConocoPhillips (NYSE:COP), EOG Resources (NYSE:EOG), Occidental Petroleum, Pioneer Natural Resources, Schlumberger (NYSE:SLB), Marathon Petroleum, Valero Energy oraz Phillips 66.
Oczekuje się, że przemysł ma odnotować wzrost EPS o 27,1% r/r w drugim kwartale, drugi najwyższy wzrost ze wszystkich jedenastu sektorów - według FactSet.
Rzeczywiście oczekuje się, że dziesięć z dwunastu branż sektora, na czele z liniami lotniczymi, branżą budowlaną i inżynierską oraz transportem lotniczym i logistyką odnotują wzrost zysku r/r.
Oczekuje się, że sektor, który jest prawdopodobnie najbardziej wrażliwy na koniunkturę, również odnotuje wzrost sprzedaży w II kwartale o 12,5% r/r, co stanowiłoby czwarty, co do wielkości, wzrost przychodów.
Na poziomie firmy, należy zwracać uwagę na Delta Air Lines (NYSE:DAL) i United Airlines Holdings (NASDAQ:UAL). Prognozuje się, że Delta w drugim kwartale zaksięguje EPS na poziomie 1,66 dol. znacznie poprawiając swój wynik w porównaniu ze stratą 1,07 dol. na akcję w zeszłym roku, podczas, gdy United ma odnotować 118% wzrost przychodów r/r, do 12 mld dol.
Southwest Airlines (NYSE:LUV), które według prognoz mają ogłosić odpowiednio 62,8% i 55% wzrost sprzedaży r/r, to kolejna znana marka, którą warto śledzić.
pokazuje, że General Electric (NYSE:GE), Boeing (NYSE:BA), Raytheon Technologies (NYSE:RTX), Transdigm (NYSE:TDG) i FedEx (NYSE:FDX), to kolejne znaczące firmy, które mają przedstawić solidne wyniki za II kwartał.
Źródło: InvestingPro
Fundusz Industrial Select Sector SPDR (NYSE:XLI), który śledzi ważony kapitalizacją rynkową indeks akcji sektora przemysłowego pozyskiwany z S&P 500, spadł o 18% od początku roku.
Dziesięć najważniejszych udziałów XLI obejmuje: Raytheon, United Parcel Service (NYSE:UPS), Union Pacific (NYSE:UNP), Honeywell International (NASDAQ:HON), Lockheed Martin (NYSE:LMT), Caterpillar (NYSE:CAT), Deere (NYSE:DE), Boeing, 3M (NYSE:MMM) oraz Northrop Grumman (NYSE:NOC).
Przewiduje się, że sektor materiałowy, który obejmuje spółki z branży metalowej i wydobywczej, chemicznej, materiałów budowlanych oraz pojemników i opakowań, odnotuje trzeci najwyższy wzrost zysków rok do roku ze wszystkich jedenastu sektorów, przy czym przewiduje się, że EPS w drugim kwartale wzrośnie o 13,5% r/r, zgodnie z prognozami FactSet.
Przy wyższych cenach metali, np. złota, miedzi, niklu, platyny, palladu oraz aluminium, które wzmacniają sektor, oczekuje się również, że odnotuje on drugi największy wzrost przychodów r/r, przy prognozowanym wzroście sprzedaży o 16,2%.
Nic dziwnego, zatem, iż oczekuje się, że wszystkie cztery branże w sektorze osiągną dwucyfrowy wskaźnik EPS i wzrost przychodów za drugi kwartał, przy czym w grupie metale i wydobycie, zysk i sprzedaż wzrosną odpowiednio o 25% i 21% w porównaniu z okresem sprzed roku.
Fundusz Materials Select Sector SPDR (NYSE:XLB), który śledzi ważony kapitalizacją rynkową indeks amerykańskich firm zajmujących się materiałami podstawowymi na S&P 500, spadł o 19,8% w 2022 r.
Największe udziały XLB obejmują: Linde (NYSE:LIN), Sherwin-Williams (NYSE:SHW), Air Products (NYSE:APD), Newmont (NYSE:NEM), Freeport-McMoRan (NYSE:FCX), Ecolab (NYSE:ECL), Corteva (NYSE:CTVA), Dow Inc (NYSE:DOW), International Flavors & Fragrances (NYSE:IFF) oraz Nucor (NYSE:NUE).
Według , kilka spółek z grupy wyróżnia się potencjałem osiągnięcia imponujących wyników.
Pierwszą z nich jest producent specjalistycznych chemikaliów Albemarle (NYSE:ALB), który ma odnotować wzrost zysków o 225% r/r. Drugi to Nucor (NYSE:NUE), który ma przedstawić EPS w drugim kwartale na poziomie 8,01 dol., znacznie poprawiając EPS w wys. 5,15 dol. zanotowany rok wcześniej.
International Flavors, Newmont i Ball Corporation (NYSE:BALL) to kolejne propozycje, które warto śledzić, ponieważ wszystkie trzy firmy mogą pochwalić się imponującym rozwojem w obecnym, niełatwym środowisku.
Źródło: InvestingPro
Obrót instrumentami finansowymi i/lub kryptowalutami wiąże się z wysokim ryzykiem, w tym ryzykiem częściowej lub całkowitej utraty zainwestowanej kwoty i może nie być odpowiedni dla wszystkich inwestorów. Ceny kryptowalut są niezwykle zmienne i mogą pozostawać pod wpływem czynników zewnętrznych, takich jak zdarzenia finansowe, polityczne lub związane z obowiązującymi przepisami. Obrót marżą zwiększa ryzyko finansowe.
Przed podjęciem decyzji o rozpoczęciu handlu instrumentami finansowym lub kryptowalutami należy dogłębnie zapoznać się z ryzykiem i kosztami związanymi z inwestowaniem na rynkach finansowych, dokładnie rozważyć swoje cele inwestycyjne, poziom doświadczenia oraz akceptowalny poziom ryzyka, a także w razie potrzeby zasięgnąć porady profesjonalisty.
Fusion Media pragnie przypomnieć, że dane zawarte na tej stronie internetowej niekoniecznie są przekazywane w czasie rzeczywistym i mogą być nieprecyzyjne. Dane i ceny tu przedstawiane mogą pochodzić od animatorów rynku, a nie z rynku lub giełdy. Ceny te zatem mogą być nieprecyzyjne i mogą różnić się od rzeczywistej ceny rynkowej na danym rynku, a co za tym idzie mają charakter orientacyjny i nie nadają się do celów inwestycyjnych. Fusion Media i żaden dostawca danych zawartych na tej stronie internetowej nie biorą na siebie odpowiedzialności za jakiekolwiek straty lub szkody poniesione w wyniku inwestowania lub korzystania z informacji zawartych na niniejszej stronie internetowej.
Zabrania się wykorzystywania, przechowywania, reprodukowania, wyświetlania, modyfikowania, przesyłania lub rozpowszechniania danych zawartych na tej stronie internetowej bez wyraźnej uprzedniej pisemnej zgody Fusion Media lub dostawcy danych. Wszelkie prawa własności intelektualnej są zastrzeżone przez dostawców lub giełdę dostarczającą dane zawarte na tej stronie internetowej.
Fusion Media może otrzymywać od reklamodawców, którzy pojawiają się na stronie internetowej, wynagrodzenie uzależnione od reakcji użytkowników na reklamy lub reklamodawców.