Kanarek się nagle źle poczuł
Wojciech Białek | 12.01.2021 10:58
Zgodnie z „kanarkową” teorią rynku kryptowalut, która już kilkukrotnie w przeszłości okazała się użytecznym narzędziem, słabość kryptowalut można traktować jako sygnał ostrzegający przed spadkiem dopływu finansowego tlenu na rynki, który to spadek niebawem zacznie oddziaływać również na większe i bardziej płynne rynki akcji. Na razie w długim horyzoncie czasowym zachowanie kursu wygląda dosyć zdrowo. W grudniu ub. r. kurs BTC/USD przełamał poziom poprzedniego historycznego szczytu z grudnia 2017 w sposób podobny do tego w jaki to czynił w poprzednich „halvingowych” cyklach w kwietniu 2017 oraz lutym 2013. W tych historycznych przypadkach ostateczny szczyt cyklicznej hossy na BTC/USD wypadał odpowiednio w 8 miesięcy później (grudzień 2017) oraz 10 miesięcy później (grudzień 2013). Powtórzenie tego schematu obecnie dawałoby dopiero okres sierpień-październik br. jako orientacyjny termin następnego szczytu kurs BTC względem dolara tej klasy co te z grudnia 2017 i grudnia 2013.
Jeśli zadamy 2 warunki: 1) USD/BTC spada w 3 sesje o ponad 12,8 proc. z 2) przynajmniej 4-letniego szczytu w okresie poprzednich 4 sesji, to odkryjemy, że ostatni raz taki jak wczorajszy sygnał pojawił się 10 grudnia 2017, a więc na tydzień przed cyklicznym szczytem hossy na tym rynku i 1,5 miesiąca przed szczytem hossy na rynkach akcji. Ponieważ jednak takie zachowanie w 2017 roku wcześniej pojawiało się 5-krotnie wcale nie poprzedzając głębokich spadków, to na razie to ostrzeżenie ze strony „kanarka” należy chyba jednak traktować z dystansem czekając na jego ewentualne potwierdzenie dalszymi ruchami.
Zachowanie WIG-u 20, który wczoraj spadł o 0,3 proc. nadal bardzo przypomina jego ruchy z końca maja ub.r., kiedy po wybiciu w górę z kilkutygodniowej konsolidacji zastanawiał się nad swymi dalszymi losami, po czym wznowił zwyżkę i kontynuował ją jeszcze przez ponad tydzień. Dopiero naruszenie 3-ciej linii formacji wachlarza stanowiło ostrzeżenie, że krótkoterminowy potencjał wzrostowy ulega stopniowo wyczerpaniu, co poprzedziło sierpniowy początek spadku. Standardowy MACD dla tego indeksu rósł ponad linią sygnału, ale nie potwierdzał ostatnich szczytów. Poza mWIG-40 wszystkie pozostałe główne indeksy polskiego rynku akcji spadały wczoraj lekko, ale w trakcie sesji swe przynajmniej roczne maksima ustanawiały WIG, mWIG-40 i sWIG-80. Wśród indeksów sektorowych swe roczne maksima ustanawiały WIG-MOTO i WIG-TELKOM, a wśród indeksów narodowych WIG-CEE i WIG-POLAND.
Pobierz aplikację
Po wczorajszym lekkim spadki cena kontraktów na S&P 500 dziś rano lekko rosła (+0,2 proc.). Standardowy MACD rósł nad linią sygnału, ale nadal nie potwierdzał szczytów indeksu z czerwca i września ub. r. oraz ostatnich rekordów. W Azji dziś rano brak było dominującej tendencji. Najsilniej o 2,2 proc. rósł Shanghai Composite wychodząc na najwyższy poziom od końca 2015 roku. Poza nim przynajmniej roczne maksima ustanawiały główne indeksy giełd w Indiach, Indonezji, Japonii oraz na Tajwanie. Największy spadek – -0,7 proc. – notował koreański Kospi.
Spółka KSG Agro (C/Z 14,10, C/WK 8,65, kapitalizacja 43,9 mln zł) została w tym miejscu wspomniana 12 listopada 2019. Tego dnia kurs akcji spółki zamknął się na poziomie 1,3 zł. Wczoraj jedna akcja spółki kosztowała 2,92 zł. Zbliżenie się kursu akcji spółki do poziomu jego szczytów z 2017 roku oraz poziomu wybicia sugerowanego przez opuszczoną górą ub. r. konsolidację z okresu lipiec-listopada 2019 czyni przesłanki stojące za zwróceniem uwagi na akcje tej spółki 14 miesięcy temu nieaktualnymi.
Kurs akcji spółki Atrem (WA:ATRP) (C/WK 0,72, kapitalizacja 21,4 mln zł) działającej w branży inżynieryjnej i wykonującej prace związane z automatyką przemysłową i elektroenergetyką od 12 lat przebywa w obrębie długoterminowego kanału trendu spadkowego. W 2019 roku kurs przełamał w górę linię wieloletniego trendu spadkowego, a następnie w 2020 obronił poziom historycznego dołka z 2019 roku.
Z ciekawszych danych makroekonomicznych, które zostały opublikowane w kraju i na świecie w ciągu minionych 24 godzin, można wspomnieć roczne dynamiki CPI i PPI w Chinach w grudniu:
… wyniki handlu zagranicznego Rumunii w listopadzie ub.r.:
… saldo obrotów bieżących Turcji w listopadzie:
… wyniki handlu zagranicznego Węgier w listopadzie:
… najwyższą od 16 miesięcy roczną dynamikę produkcji przemysłowej na Słowacji w listopadzie:
… najwyższy od przynajmniej 16 lat deficyt budżetowy Niemiec w III kw. ub. r.:
… -3,3 proc. roczną dynamikę produkcji przemysłowej w Meksyku w listopadzie:
… wartość eksportu ropy naftowej Rosji w III kw. ub. r.:
… oraz wysoką wartość nadwyżki w obrotach bieżących Japonii w listopadzie:
Obrót instrumentami finansowymi i/lub kryptowalutami wiąże się z wysokim ryzykiem, w tym ryzykiem częściowej lub całkowitej utraty zainwestowanej kwoty i może nie być odpowiedni dla wszystkich inwestorów. Ceny kryptowalut są niezwykle zmienne i mogą pozostawać pod wpływem czynników zewnętrznych, takich jak zdarzenia finansowe, polityczne lub związane z obowiązującymi przepisami. Obrót marżą zwiększa ryzyko finansowe.
Przed podjęciem decyzji o rozpoczęciu handlu instrumentami finansowym lub kryptowalutami należy dogłębnie zapoznać się z ryzykiem i kosztami związanymi z inwestowaniem na rynkach finansowych, dokładnie rozważyć swoje cele inwestycyjne, poziom doświadczenia oraz akceptowalny poziom ryzyka, a także w razie potrzeby zasięgnąć porady profesjonalisty.
Fusion Media pragnie przypomnieć, że dane zawarte na tej stronie internetowej niekoniecznie są przekazywane w czasie rzeczywistym i mogą być nieprecyzyjne. Dane i ceny tu przedstawiane mogą pochodzić od animatorów rynku, a nie z rynku lub giełdy. Ceny te zatem mogą być nieprecyzyjne i mogą różnić się od rzeczywistej ceny rynkowej na danym rynku, a co za tym idzie mają charakter orientacyjny i nie nadają się do celów inwestycyjnych. Fusion Media i żaden dostawca danych zawartych na tej stronie internetowej nie biorą na siebie odpowiedzialności za jakiekolwiek straty lub szkody poniesione w wyniku inwestowania lub korzystania z informacji zawartych na niniejszej stronie internetowej.
Zabrania się wykorzystywania, przechowywania, reprodukowania, wyświetlania, modyfikowania, przesyłania lub rozpowszechniania danych zawartych na tej stronie internetowej bez wyraźnej uprzedniej pisemnej zgody Fusion Media lub dostawcy danych. Wszelkie prawa własności intelektualnej są zastrzeżone przez dostawców lub giełdę dostarczającą dane zawarte na tej stronie internetowej.
Fusion Media może otrzymywać od reklamodawców, którzy pojawiają się na stronie internetowej, wynagrodzenie uzależnione od reakcji użytkowników na reklamy lub reklamodawców.