Pierwsza połowa listopada stała pod znakiem kontynuacji wzrostów, które zapoczątkowane zostały wraz z pierwszymi dniami października. Druga część minionego miesiąca to jednak wyhamowanie popytu i okres konsolidacji, który może przedłużyć się do połowy grudnia. Wówczas kluczową decyzję również dla polskiego parkietu podejmie Rezerwa Federalna czyli wysokość stóp procentowych. Obecnie najbardziej prawdopodobnym scenariuszem jest podwyżka o 50 pb, co oznacza spadek dynamiki wzrostu względem poprzednich posiedzeń, kiedy to byliśmy świadkami podwyżek o 75 pb. Najważniejszy polski indeks giełdowy WIG20 przez ostatni miesiąc wzrósł o nieco ponad 12%, co jest najlepszym wynikiem wśród największych polskich benchmarków. Z uwagi na powrót optymizmu zza oceanem, obecnie istnieje duże prawdopodobieństwo, że zobaczymy kontynuację ruchu w kierunku północnym z celami już powyżej 1800 pkt.
Rysunek 1. Analiza techniczna WIG20
Efekt mundialu działa na notowaniach STS
Polski bukmacher STS będzie w przyszłym miesiącu obchodził pierwszą rocznicę debiutu na polskim parkiecie. Niestety z punktu widzenia notowań ostatnie 12 miesięcy nie będzie można zaliczyć do udanych. Kurs spółki praktycznie od pierwszych dni znajduje się w ramach trendu spadkowego, powodując przecenę z początkowych 24,65 zł za akcję do majowych minimów w granicach 11 zł. Aktualnie możemy obserwować odrabianie strat, których jednym z głównych motorów napędowych jest tzw. efekt mundialu, kiedy to wzrastają obroty oraz liczba nowych klientów. Obecnie pierwszym celem dla kupujących są lokalne marcowe maksima zlokalizowane na poziomie 18,40 zł za akcję.
Rysunek 2. Analiza techniczna STS
Docelowym obszarem w krótkim i średnim terminie czasowym jest strefa podażowa 20-21 zł, co koresponduje ze wskaźnikiem wartości godziwej 20,57 zł
Rysunek 3. Wskaźnik wartości godziwej STS, źródło: InvestingPro
RYVU zawiera nową umowę z BioNTech SE
Ryvu Therapeutics to polska spółka biotechnologiczna zajmująca się produkcją leków. W tym tygodniu został podany komunikat do informacji publicznej o podpisaniu umowy o współpracę z niemiecka spółką BioNTech. Umowa ma być zawarta na okres 5 lat z możliwością przedłużenia i zakłada opracowywanie małocząsteczkowych związków mogących mieć zastosowanie w terapiach onkologicznych. W zamian z licencję strona niemiecka zapłaciła z góry 20 mln euro. Rynek pozytywnie przyjął tę informację, co spowodowało dynamiczny ruch popytowy z 43 zł na 59 zł za akcję w szczycie.
Rysunek 4. Analiza techniczna Ryvu
Podstawowym problemem dla kupujących jest obszar strefy podażowej zlokalizowanej w rejonie cenowym 60 zł za akcję. W przypadku wybicia tego poziomu możliwym scenariuszem jest atak na historyczne maksima zlokalizowane w rejonie cenowym 74 zł.
JSW z najwyższą stopą zwrotu na WIG20 w listopadzie
Wśród spółek notowanych na WIG20 najwyższą stopą zwrotu w październiku może pochwalić się Jastrzębska Spółka Węglowa (WA:JSW). Głównym powodem, który napędza wzrosty są utrzymujące się bardzo dobre wyniki finansowe spółki, potwierdzone odczytami za Q3. W ramach 3 kwartału zysk netto wyniósł 2,126 mld zł będąc o 260 mln zł wyższy od prognoz i to w warunkach spadających cen węgla koksującego. Łącznie po 9 miesiącach JSW uzyskało imponujący wynik zysku netto 6, 328 mld zł jednostki dominującej.
Rysunek 5. Wyniki finansowe JSW, źródło: InvestingPro
Technicznie wzrosty wyhamowały w okolicach zgrupowania oporów 62-63 zł za akcję. Przy potencjalnej płytkiej reakcji podażowej i kolejnych próbach ataku, wybicie tego rejonu powinno być scenariuszem obowiązującym.
Rysunek 6. Analiza techniczna JSW
Warto więc obserwować zachowanie ceny w tym obszarze. Jeżeli korekta miałaby zwiększyć zasięgi pierwszym ciekawym miejscem do szukania pozycji długich wydaje się być lokalna strefa popytowa 50 zł.